《资汇》2013年3月4日-这些年，大家所关心的是事-“你准备好退休了吗？”

近几年，退休这个课题常被带起来讨论，不管是在媒体或杂志，或者是咖啡厅里的闲聊，这是大家所关心的，也是迟早要面对的事实。

大马人退休金的不足

先从公积金局2011年令人汗颜的数据开始，去年退休的会员（6万2千多人），户口只有大约15万而已，而80%的会员在退休后，五年里用完公积金的存款。若以大马平均75岁人寿来计算，退休者（15年的退休生活里）只能每个月最多能花费830。虽然，根据大马雇员联合会的调查，退休人士基本开销最少需要每个月700，但是，把通货膨胀算进去的话，基本开销一直在往上升，所以单靠公积金或只有区区的15万是不足够让我们退休的。

表一：公积金局活跃会员

会员人数	储蓄户口总额*
444万28（70.79%）	少于5万
136万1千325（21.74%）	5-15万
46万1千479（7.37%）	多于15万

*截至2011年

例子：大马大学生

如果以大马生为列子，大学毕业后的第一份工作的收入是2千500，每年都得到调薪3%直到60岁退休，同时也缴交收入的11%于公积金，而公积金的年度回酬是5.5%，如果，他想保持退休前的75%的生活素质（开销），那么，他会缺少大约103万多来享受区区15年的退休生活。这只是退休所需而已，如果37年工作生涯里没有提出用于其他目的，当然这还不包括，其他的人生目标比如旅行，买屋子或车，孩子教育费等等。请看表二。

表二：个案：大马大学生处境

现在至退休年龄	37年
退休时相等于现今生活水平(每年)	13万6千832 (75%)
退休时工作（每年）	没有
通膨率 (每年)	5 %
退休年限 (预测活到 75岁)	15
退休后余款的投资回酬率	3.5%
退休时生活需要的现金	227万4千361
预测EPF 存款额(预算每年收入加薪3%和EPF每年5.5%回酬)	124万1千831
退休金不敷额	103万2千530

退休的三大不足

其实，很多人无法提早退休和财务自由的退休，不外乎三大不足-退休金累计的时间，资金增长不足，和是规划不足（没有/迟计划）。

累计的时间

很多人常犯的毛病，就是有“最后一分钟行动”的习惯，总是觉得还很遥远，也觉得自己的时间还很多，或太多重视短期目标而忘了长期目标，或随性而没有计划，殊不知，退休金的庞大数额不是短期可以累计得到，它应该是一步一脚印的去达成。随性而没有计划，是财务规划里最要不得的，等于是放弃主宰自己未来的权利/机会，随风漂。就两个个案来探讨，让大家知道越早开始越好的数据，请看表三。

表三：迟和早的投资回酬

	A（23岁开始）	B（33岁开始）
每个月投资	250	250
累计时间	37年	27年
投资工具的年度回酬	8%	8%
累计所得的退休金-60岁	67万9千100	28万5千345

数据会说话，A只是稍微早了10年投资，就有一倍以上的退休金。请问您想成为A还是B?

增长不足

这是指，所储蓄/投资的钱，不是增长缓慢（太保守或投资工具不符合自己投资风险，喜好），没有增长（投资回酬等于或低于通货膨胀）就是沉睡着/贬值（没有去审查投资工具/回酬，或就是放在那没有进行任何投资计划）。

也有些人的资金太过集中在某投资工具比如产业或生意等等，这是让自己无知的去承担可以避免的风险。投资应该是多元化的，而有效的资金管理Asset Management才是王道，它是贡献市场上90%的回酬，也就是说，有效的管理您的投资，会确保您站在有利的制高点，让资金继续在低风险下积极膨胀，虽然投资世界里，是没有所谓的回酬保证的。

规划不足

想像自己在柬埔寨背包旅行，在前往吴哥窟的路途中，想必地图和指南针的帮助是必要的（排除请导游/边走边问人等因素），否则，要达到目的地是非常困难，间中也非常费力，费时的，也可能消耗所有手上的资源也达不到。同样的，退休也一样，没有计划的去横冲直撞，或往反方向前进，还是迟计划，都可能把自己退休的日期往后推，也可能需要无止尽的工作下去，那时身体也不见得可以随意使唤，更何况，身体老了，器官可坏了，医疗费会是庞大的开销，这些都是安逸退休的阻碍。会计师尚且需要建筑的蓝图，来盖房子，难道，我们可以凭空想像或天马行空的去规划退休？

《爱丽丝梦游仙境》电影有一句非常好，“你不知道要去哪里，所以，你在那里不重要” 。换另外一个说法就是，您想到哪里，了解目前状况/在那里很重要，否则没有起步点。就如图一所显示，第一步应该是了解/算出你的退休/人生目标所需要的数额？第二步，就需要了解你目前的财务状况/现有资源。那么，接下来就是，预算/规划如何善用现有/将得到的资源，一步一步往目标前进。最后，通过自律/恒心，持续往前进，直到到达目的地，当然当中少不了，每年审查自己的财务状况，是否还在向目标的方向前进。

图一：退休蓝图